Skip to main content
 首页 » 理财

杠杠投资是把双刃剑,做好借贷风控!

2019年01月15日 09:53:01 6060七七读财

过去老百姓都是努力的存钱,现在老百姓则更多的是努力的招人贷款加杠杆消费:买房、买车等都习惯加杠杠搞借贷。其实杠杠的核心就是借贷,而只要是借贷就有到期换不上逾期的风险。所以什么都要量力而行做好风控。

QQ截图20190115095255.jpg

       一、杠杠的核心是什么?

  阿基米德说:“给我一个支点,我就能撬动起整个地球”。这句话说的就是著名的杠杆原理,利用好杠杆,我们就能用很小的力量撬动起很重的物体。放到投资中来看,指的便是用小资金去获取大收益。

  打个比方,小A开了一家小店准备做生意,手里头有1万元的启动资金,拿着这笔钱直接去进货,1万元买进的这批货全卖出去可以赚到1000元。当小A尝到了甜头,想要扩大经营规模,就把房子拿去抵押给银行,贷款了10万元,假设利息1000元,在期限内将10万元的货品卖出去便可以赚到1万元,除去利息,利润就是9000元。

  上面这种“以小博大”的经济行为便是加了杠杆。通过向个人或者机构借钱,用少量的资金来撬动更高的回报。因此,在投资中,杠杆的核心是借贷。

       二、买房加杠杠的风险

  我们买房子时的按揭贷款,也是用了杠杆原理。

  绝大多数人买房都不是一次性还清的,假设一套房子100万,首付三成,这时我们用30万就可以把这套房子买下来,相当于用30万撬动了100万的资产。

  但凡事有利就有弊,若房价上涨10%,投资回报是33%,可若是房价下跌了10%,一年就亏损了10万,损失也被放大到33%。

  如果一路下跌30%,那么此时你的30万资产已经全部跌完了,还欠了银行一大笔利息。

  显而易见,杠杆在放大我们收益的同时也在放大我们的损失。当房价上涨时,杠杆越大赚得越多,当房价下跌时,杠杆越大亏得越多。

  三、杠杠投资做好风控

  在市场上,加杠杆的渠道有很多,例如股市里的融资融券、股指期货、股指期权都是杠杆操作。

  融资融券指的是投资者向证券公司缴纳一定数额的保证金,会获得相应倍数的资金量,从而扩大投资的筹码,相当于加了杠杆。

  同样是10万元的资金,普通交易中以每股10元的价格买入1万股,股价从10元跌至9元,每股亏损1元,1万股亏损1万元。

  若是这时给这10万元加了杠杆,融资了5万元,共买入1.5万股。那么,当股价从10元跌至9元,就要亏损1.5万元,把钱还给券商后剩余8.5万元,算一算,比不融资时要多亏了5千元。

  而期货的杠杆倍数一般在10倍左右,期权更是达到了100倍!

  这会带来什么后果呢?

  “假设你投入1万块,加了100倍的杠杆,这时就有100万的操作资金。只要涨1%,资产就能翻倍,而只要跌1%,立刻就血本无归了。”

  并且当你的1万块亏掉之后,证券公司为了控制风险,防止自己发生亏损,会让你追加保证金,如果这时你没钱交了,证券公司就会根据合同强制平仓,也就是我们常说的爆仓。

  如此看来,不比普通的交易,加了杠杆的投资很难有机会熬到行情上涨的时候。

  所以说,像我们这种普通的小散户,千万不要在股市中随便加杠杆,借钱去炒股,成功率是非常低的。

  当我们在使用杠杆的时候,意味着正在做超出自己能力范围的事情。这个时候,我们首要考虑的应该是风险,之后才是收益。

  仔细评估潜在其中的风险,合理运用好杠杆,可以放大我们的投资回报,反之则会加快资产清零的速度。

  克制住贪婪的本性,不要举债投资,可以帮助我们规避很多原本不该发生的悲剧。

评论列表暂无评论
发表评论